銀行業務検定試験 財務3級 資金繰り・キャッシュ・フローの分析 練習問題 第5問: 卸売業の融資先F社の資料は次のとおりである（単位：千円）。年間売上高720,000、年間仕入高540,000、支払手形31,500、買掛金58,500、短期借入

支払勘定回転期間は、商品などを仕入れてから代金を支払うまでの期間を表し、支払債務の決済の状況を見る指標です。分子は支払手形と買掛金、分母は売上高ではなく1か月あたりの仕入高です。

月の仕入高＝540,000÷12＝45,000、支払勘定回転期間＝（31,500＋58,500）÷45,000＝90,000÷45,000＝2.0か月です。「1.5か月」は分母を月商（720,000÷12＝60,000）にした誤りです。

「1.3か月」は支払手形を落として買掛金だけで計算した値（58,500÷45,000）、「1.0か月」は買掛金だけを月商で割った値（58,500÷60,000＝0.975）です。「2.6か月」は短期借入金まで支払債務に入れた誤り（117,000÷45,000）で、借入金は仕入先への支払いではありません。

なお建設業や製造業では分母に外注費なども加えるため、卸売業の式と同じにはなりません。この期間が前期より延びていれば、仕入先への支払いを遅らせて資金をつないでいる兆候として、融資の担当者は資金繰りを確かめます。